Spin, la billetera digital de la cadena de tiendas OXXO, está buscando replicar la estrategia de plataformas como Yape y Nequi para establecer una red de pagos con códigos QR.
Ante el creciente avance de la competencia en el sector de las finanzas digitales en México, la fintech planea aprovechar el ecosistema de su casa matriz, Femsa, que incluye gasolineras, farmacias y sus 23.000 tiendas OXXO, para impulsar la adopción masiva de pagos digitales con QR.
Ricardo Olmos, CEO de Spin, señala que, para ello, la billetera que alcanzó 12,3 millones de usuarios en septiembre de 2024, está buscando inspiración en su competencia regional. “Esto es algo que ya vimos que ha sido muy exitoso en otras geografías: cito el caso de Yape en Perú, el de Nequi o Daviplata en Colombia, y sin duda alguna, el caso de Mercado Pago en Argentina. Creemos que tenemos todo para hacer una gran disrupción allí”.
La apuesta de la billetera destaca en México, un país altamente dependiente del efectivo y donde los pagos con QR no han logrado tracción, a pesar de que incluso la autoridad monetaria presentó un riel gratuito para operaciones Peer-to-Peer (P2P) en el que deben participar los bancos.
El ejecutivo opina que la adquirencia tradicional no ha llegado a atender a la mayor parte de los mexicanos y solo se ha concentrado en las ciudades más importantes. En promedio, hay menos de 150 terminales de venta por cada 10.000 adultos, cuando la cifra se multiplica por 10 en países como Brasil.
“Así que es una gran oportunidad, un white space, en donde estamos construyendo una red muy fuerte. Es un producto que lanzamos recientemente y confiamos que tenemos un nivel de potencial”, continúa Olmos.
La estrategia se basa en crear redes en lugares donde no se acepta efectivo y donde sus clientes no tienen otras alternativas viables. El proyecto inició el año pasado y permite pagar en pequeños comercios o a vendedores informales, como los que venden por catálogo o conductores de taxis, ya sea ingresando el alias del receptor o escaneando un código QR.
En 2019, el Banco de México (Banxico) presentó CoDi, un sistema de códigos QR para operaciones de bajo valor, pero los resultados no fueron los esperados. Un estudio atribuye que CoDi no ganó espacio debido a la pandemia, la evolución del sistema de transferencias inmediatas SPEI, el avance de las tarjetas y el temor a la tributación.
De hecho, según cifras de Banxico, más de 29 millones de dispositivos están registrados en el sistema CoDi, pero solo se han realizado 3 millones de transacciones, ya sea de pago o cobro.
“Creo que la gran barrera de CoDi es que, para enviar y recibir dinero justamente necesitas de una cuenta financiera al otro lado y, adicionalmente, el nivel de experiencia aún tiene varias oportunidades de mejora”, sostiene el director.
Spin y OXXO
Femsa, un conglomerado que alcanza a 80 millones de personas cada mes a través de su red minorista y la distribución de Coca-Cola, tiene como objetivo integrar a Spin en estas diversas unidades de negocio. Olmos reconoce que OXXO es el motor del crecimiento de Spin y que objetivo es ofrecer una propuesta omnicanal.
“[El diferenciador es] su extensa red de puntos físicos, para realizar depósitos, retiros y otras operaciones, sin necesidad de ir a sucursales bancarias, lo cual le permite llegar a donde la banca tradicional no lo ha logrado”, opina Ernesto Calero, consultor independiente especializado en el sector fintech.
En esta línea, Nu México ha cerrado una alianza comercial con OXXO para que sus cajas sean lugares de depósitos y retiros, debido al protagonismo que aún tiene el efectivo en la sociedad mexicana. Esta es una ventaja orgánica para Spin.
Walter Pereira, un especialista en tendencias fintech, sostiene que muchos emprendedores que buscan expandirse en México y América Latina fallan al centrarse únicamente en lo digital, sin considerar la conexión física necesaria para llegar a los usuarios. “OXXO, en México, no solo es ese puente, sino que también es el destino: su expansión es impresionante y sus números hablan por sí mismos”.
Tiendas OXXO no solo está en México, su expansión ha llegado a ciudades como Sao Paulo, Bogotá, Santiago y Lima. Sin embargo, Olmos no pudo asegurar que Spin tiene planes de expandirse en la región.
Spin remesas
Debido a la limitada oferta de productos que pueden tener las billeteras digitales en México, a menudo sostenidas en el movimiento de dinero electrónico, tienen el desafió de lograr la rentabilidad, muchas veces a través del otorgamiento de créditos con fondos propios.
Al ser cuestionado sobre si Spin ofrecerá créditos a sus usuarios, Olmos respondió que es uno de los aspectos que más les entusiasma y que actualmente están explorando. Al unísono, aclaró que el modelo de Spin está generando ingresos a Femsa.
“Son ingresos que, vistos desde un orden de magnitud, claramente menores al del resto de unidades. Pero también somos una unidad de negocio muy joven y sin duda creemos y apostamos con ser ese motor de inclusión financiera sostenible en el tiempo y es el camino hacia el que estamos llegando”, asegura.
El negocio de las remesas, que al cierre de noviembre 2024 sumó US$ 59.518 millones, marcando un avance de 2,9% frente al mismo periodo anterior, también representa tierra fértil para las fintechs, y Spin lo tiene claro, pues quiere mejorar sus procesos para ser un canal preferido de recepción de dinero.
“Creemos que este va a ser uno de nuestros principales bastiones en la apuesta por esta siguiente ola de crecimiento”, prevé Olmos.
Spin actúa como institución de fondos de pagos electrónicos, una figura regulada por la Ley Fintech, pero cuyos límites desafían los modelos de rentabilidad.
«No es casualidad que algunas empresas de tecnología estén optando por otras figuras legales, como sofipos o incluso bancos, en donde no existen tantas limitaciones para el negocio”, anota Calero, quien también fue presidente de la Asociación Fintech México.
A la pregunta de si Spin buscará una licencia más robusta, Olmos respondió que: “hoy nuestro enfoque es aprovechar la licencia que tenemos”
